사모펀드란?

자금력, 또는 전문적 지식을 갖춘 소수의 주주들이 대규모의 자금을 마련한 뒤 특정 또는 소수의 고수익 투자기회를 찾아 투자하는 투자전문 회사이자 펀드 [한국IR협의회 정의]

투자신탁업법
100인 이하의 투자자를 대상으로 하는 펀드

증권투자회사법
40인 이하의 투자자를 대상으로 하는 펀드
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사모펀드의 투자 방식
비상장 기업에 자금 조달  벤쳐캐피탈 방식

기존의 기업을 인수하는 방식  Buy-out방식

중간 금융을 제공하는 방식

사모펀드의 운용

비공개 투자자 모집
자산가치가 저평가된 기업에 자본참여
기업가치를 높임
기업주식을 되팜
차임을 남김
운용에 제한이 없는 만큼 자유로운 운용이 이익이 발생할 만한 어떠한 투자대상에도 투자 가능

특히 이러한 점을 이용해 기업인수합병(M&A)에 사용. 사모펀드는 신탁재산의 100%까지 한 종목에 투자 가능. 단, 사모 펀드는 100억 이상 설정해야 하며, 투자자도 100인 미만으로 제한함

사모펀드의 취지 및 기대 효과

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기본취지
전문적 지식 활용한 고수익 투자의 활성화, 잠재적 성장성 높은 기업 발굴 M&A를 통한 구조조정의 촉진 등 단기자금의 장기 투자화